优惠论坛

标题: 新加坡 MAS 问答详解: 未合规持牌的币圈企业会被勒令停业吗？（转） [打印本页]
作者: 九嶷风    时间: 2025-6-10 15:58
标题: 新加坡 MAS 问答详解: 未合规持牌的币圈企业会被勒令停业吗？（转）
0 _5 [2 [+ ~- e! t2 ^+ @) R4 |

" t4 g# f! ^# W% @
9 A! O6 P' D/ M) k0 Q) X
$ b4 c! S( m1 ?- z( P/ L2 {
5 d4 l, U0 L, V* |7 `7 k% Q1 L% o" s2 U4 H+ H% M
& r1 y: j$ ?: v
6 S: B) a9 F1 D% Q  F8 a
2025 年 6 月 30 日，离我们还有不到一个月。这一天，新加坡的《金融服务与市场法》（FSMA）将正式生效，为数字资产行业立下铁一般的规矩。MAS 想保护新加坡作为全球金融中心的金字招牌。数字代币服务：数字代币的买卖（broking， dealing）  、转账、兑换或撮合服务（transmission， exchange，matching）  、托管服务（custodial services）  、顾问服务或撮合交易（advisory or dealing services）因为是线上跨境操作，容易被不法分子用来洗钱或资助恐怖主义（简称 ML/TF）。DTSPs 指在新加坡有办公室或注册公司、但主要在海外提供数字代币（DT）服务的个人或企业。这些服务跟新加坡本地联系少，但一旦出事，可能让新加坡背黑锅。所以，MAS 决定严格监管，要求 DTSP 必须拿执照，合规标准还特别高。6 N( z8 V) P) @8 O+ O

7 g# x- B' x& E) x$ Z% t. i& Y　　于是未合规持牌的企业可能被勒令停业，当中行业从业者对于 FSMA 有还是有很多疑惑的点，新加坡金融管理局于 6 月 6 日也对企业收到的反馈进行的详细的回复，以下是 Aiying 艾盈对回复内容规整：
4 Z7 y- H+ K6 E* O$ E
. R% g6 R, z( @# }) P0 R　　1． 如果公司只为税务居民身份注册或仅设高管，需执照吗？, d- d/ a: ?5 u$ B* Y' e5 i

4 ]8 v1 \7 L. L7 m0 q9 u: `　　MAS 的说法：有些公司在新加坡注册成立，但目的不是在新加坡实际开展业务，而是为了利用新加坡的税收优惠政策，成为新加坡的 “税务居民”。税务居民身份可以让公司在新加坡享受较低的税率或税收协定好处。或公司在新加坡只安排了高级管理层（如首席执行官、董事、首席财务官等），但没有其他实质性业务活动（如销售、客服、运营）, K, ?' Z, d* Y/ P7 E3 i# m# t9 N
& W$ U4 ^, V9 y
　　只要实际提供境外 DT 服务（如通过新加坡账户处理交易、托管代币），仍需执照。注册目的不影响执照要求，关键看是否从事 DT 服务。1 O# {% e9 n4 @6 m
5 l2 M( H1 Q# ]' O% M
　　2． 在家办公算不算营业场所？5 K; _3 x4 C0 M$ C! C7 j8 `
1 K+ v' u6 h+ T. m/ _
　　MAS 的说法：未明确规定住宅是否为 “营业场所”，但强调判断基于业务实质 ， 如果你在家开展实质业务（如通过家用电脑处理客户订单、进行销售、提供咨询服务），MAS 可能认定为营业场所，需执照。
9 p8 x; p! ?/ F! K, i0 F; \2 i% ]& Q$ ?$ F, C
　　如果仅偶尔处理工作（如回复几封邮件、做轻量行政支持），可能不视为营业场所。共享办公空间或公司办公室更可能被认定为营业场所，因其更像正式业务地点。
' u" r8 y- f0 C5 j$ }; t( [+ [0 x4 `  B1 d4 ~- I
　　3． 执照申请门槛高不高？时间够不够？能否延长？; p# h. \/ F4 S+ K$ i  F
+ C$ |, N# ?$ ]7 ~" X
　　MAS 的说法：想拿 DTSP 执照？没那么简单！MAS 只在 “极少数情况” 下发证，比如你的商业模式得合理、在海外受监管（得符合 FATF 等国际标准）、公司结构没问题。关键是，没有过渡期，2025 年 6 月 30 日起，没执照的 DTSP 得停掉海外服务，不然违法。MAS 会提前 4 周通知，让你准备，但别指望宽限。
* v+ F% R! G) u: O6 o3 B' c! u" V$ D8 I, D* ?6 K3 z$ m
　　企业的反馈：4 周时间太短了！准备申请材料、等 MAS 审核，根本来不及。企业担心业务停摆、裁员，甚至影响供应链。有人建议给 3 个月过渡期，或者让申请中的企业暂时继续运营。
7 }4 J- F* W" A
& {: b+ ?4 x: O7 {+ L' x) q% p( E　　MAS 的回应：不松口。MAS 认为 DTSP 风险太高，必须迅速合规。4 周够你决定是申请还是停业。; s; @' e0 O) M: A( U$ h: R/ r* g3 Z3 f

* l3 N; x# d& G+ D* _& ]　　4． 执照费和资本要求会不会压垮小公司？
. J, Y% c! b6 Q# q7 k' ^; l
( ~- b5 Q1 }: }( m8 L　　MAS 的说法：执照申请费和年度费都是 1 万新元，固定不变，不管你公司大小、业务多少。另外，得准备 25 万新元的资本（公司是基本资本，个人是现金存款），证明你有实力在新加坡扎根。
' q* y7 ?4 l$ \! l2 U2 L4 \. Y: x$ d3 ~# m  r% S' g. x- M
　　企业的反馈：小公司喊苦，25 万新元太高，1 万新元执照费也不便宜。有人建议按公司规模分级收费，或者降低资本要求。还有人问，费用会不会因为服务种类多而增加。
7 L+ a$ R* q" Q# P7 }6 L
$ ~8 N/ P, n; l) O* q　　MAS 的回应：不改！费用跟支付服务行业（DPTSPs）看齐，统一收费最公平。25 万新元是为了确保你不是 “空壳公司”。5 j) E4 l6 k. M$ P
0 _: ?  B8 w) B! @
　　5． 谁得申请执照？# s6 a) ^7 {  y$ d
* r% J, ]# S" W* B6 Z
　　MAS 的说法：在新加坡有营业场所（如办公室、共享工作空间）或在新加坡注册的公司（无论是否在新加坡实际运营），如果提供境外数字代币（DT）服务（如加密货币交易、钱包服务、托管），必须申请执照。MAS 会看你的前台职能（如销售、业务开发、客户服务）或客户群体是否在境外。例如，在新加坡接洽海外客户、处理交易，需执照。
. m2 \9 H! g& D" E% ~5 m3 W8 T$ W- L, d4 {. e
　　豁免情况：
6 M3 y1 j) R4 t  C- u. B- p0 S/ ^. u2 F1 r5 Y- Z0 ~
　　境外公司员工：在新加坡为境外注册公司工作（如技术支持、后台开发），仅因就业活动不需个人执照
' @! M: r9 |: {0 l
8 ^, _  c' O# T# q- K+ ?5 H" a　　6． 老客户的尽职调查（CDD）怎么搞？/ s7 d( ]5 K$ b3 D' e, i

5 ]% ^: Y" S/ L1 E0 s0 y) X　　MAS 的说法：拿到执照后，得给老客户（在执照前合作的客户）重新做客户尽职调查（CDD），比如查身份、资金来源。完成时间由 MAS 根据客户风险决定。
4 V& a2 }3 k3 w- ]+ A; I7 J2 ]" h" N9 X" D
　　企业的反馈：大家都同意要做 CDD，但时间）}担心时间不够，尤其是客户多的公司。建议按风险分阶段处理（高风险客户先查），还想知道能不能复用老资料。' H% Z) f* g7 p/ V5 p! P& `* t1 ~4 d

( X5 E7 |$ @6 y3 p3 F　　MAS 的回应：不给固定时间，按客户风险定时间表。企业得自己评估后续 CDD 需求，MAS 会出指引但不具体规定。
9 U. w1 N6 D' H
$ [- N8 X9 P( x* {0 Y1 j( e+ s　　7． 可以找第三方帮忙做 CDD 吗？. l$ P' ^  Q' X# Z
0 H" p2 h2 o$ d
　　MAS 的说法：可以找第三方做 CDD，但不能是支付服务公司（因为他们的合规水平不一）。得自己检查第三方是否靠谱。
6 W1 k6 I' L. D9 K: z9 E& q& M( @1 o0 z# z; A: t1 R- C
　　企业的反馈：找第三方省事，建议允许用符合 FATF 标准的支付公司，还要明确的评估标准。/ m, z* {: h3 @

3 @! c: |& u% U3 w　　MAS 的回应：不让步，支付公司不行。企业得自己建流程评估第三方。2 v% u' G' g) `
0 |- i5 Q3 Q4 F, u/ e
　　8． 账户服务和转账的规矩有多严？
% t5 B7 n, |9 o$ x! D
/ q# n' P. b2 d! M8 z- {, Q　　MAS 的说法：
' K0 a; j: }- R9 [1 w) B  N3 G5 ?# C1 r8 L
　　账户服务：跟其他金融机构合作，得先查他们的反洗钱措施，确保没风险。
8 T7 F7 ~/ z/ E' V8 o* @! l+ T1 f5 R; B
　　转账：转账得带上发起人和受益人信息（姓名、ID 号等），符合 FATF 标准。信息不全，得按风险决定能不能继续。
; |6 _" ^' F2 T2 A. o2 t- @1 f! C, v8 X. k0 X, k' K4 R9 c
　　企业的反馈：想要评估模板和统一的信息标准，比如加交易 ID、代币类型。担心信息不全卡交易，影响客户体验。
1 B; B: T# K$ b7 b
! }: _8 c5 ]! ^9 l) L: y3 V! @- `) A　　MAS 的回应：会给评估指引，但不规定技术标准，保持中立。信息得齐全，不然可能被拒。
# f7 z- s- M8 w; ^
* G" j+ N# N  }7 z9 J4 m, ^; A　　9． 技术风险和网络安全要求好搞吗？
+ S, ], E9 {" e1 i" t- m3 P$ M, C# k* x  B- }" g
　　MAS 的说法：
: E! ^# u- ~5 z6 H* u. _/ v
+ p; |6 v3 }% O* k　　技术风险：IT 系统得稳如泰山，客户数据不能泄露，重大事件 1 小时内报告 MAS。
9 X2 r3 V0 W, K: H
' `# E2 A  B2 o( o　　网络安全：保护账户、打补丁、装防火墙、防病毒、用多因素认证。% j# p7 t+ S# s6 s9 |3 u' u6 M

0 s5 N3 q4 L) J5 X2 K/ D8 H* K' a　　企业的反馈：1 小时报告太赶，建议先简单报告，再详细跟进。还想加全球做法，比如定期渗透测试。
, I# K* P; T5 t0 a* ^8 s! ], z* n5 p8 e' E% |2 l
　　MAS 的回应：1 小时报告必须有，确保 MAS 及时了解影响。网络安全是基本要求，未来可能加新措施。
. f5 t* c% a# ]4 y2 X2 H2 h% i4 e$ b% Q$ n+ W. k
　　10． 行为和披露要求会不会太麻烦？
8 U" F& t& h+ E# S/ i- H
: J2 L% N4 d( M( b! ?# O　　MAS 的说法：
& a; E2 v! ~$ G6 [& T+ w3 P' C. g; g3 Q9 f& n& m% o
　　行为：得记交易、发收据、公示汇率和费用，固定营业时间让客户能找到你。  W! J; c8 ^! K3 ?4 m
* ~; y) M) m2 ?" G
　　披露：得发风险警示，提醒客户可能亏钱；别乱说自己受 MAS 监管的范围。
( i6 t5 b! z% Q, j/ [% z, o
$ w( j5 u$ S* t4 c' ?　　企业的反馈：营业时间太死板，建议按公司大小灵活点。披露想用多语言和模板，处理错误披露需要指引。
" u% e/ [8 o* G" Q0 z$ F1 C( a- b: i6 e/ \/ O) e
　　MAS 的回应：营业时间不改，确保客户能联系你。披露语言自己定，错误披露得赶紧改。# R: ^9 k: ]3 b: V7 w4 ]+ ]7 a9 h
, U1 [4 ^9 H- }8 B
　　11． 指引够具体吗？能帮企业少走弯路吗？
" W* ^) S4 D: Q( P. S
3 R* G8 p& }3 H( T( Q! x. F8 i& ~　　MAS 的说法：DTSP 得遵守通用的金融指引（适当人选、技术风险、业务连续性、外包），未来可能出 DTSP 专属常见问题解答（FAQs）。
3 _3 _% z! K$ k; ]
9 V# {0 m, G" L! o4 T6 j　　企业的担忧：想要 DTSP 专属的网络安全指引、高管能力清单和案例，觉得通用指引不够贴合。
3 @8 J9 a* V9 f7 l. p4 l
: _( _! d2 J  D- ]$ f$ ~　　MAS 的态度：指引是原则性的，你得自己定制。会考虑加 FAQs，解决行业痛点。# }- W5 E) H; Q% f" G/ p
! u, d9 |6 i% u# B
　　12． 即使你已有牌照或被豁免，FSMA 仍对所有 DTSP 相关业务提出了更高的合规要求：
0 q9 a, x% B, l0 t1 D6 L3 i# M0 W9 A% W6 t$ X% L
　　更严格的技术风险管理（TRM）：需加强系统安全、网络风险防控，符合 MAS 的《技术风险管理指引》。  0 _/ x4 Z" {0 @# O" J0 f- G
/ |8 V* e+ u- }7 G# R
　　年度审计报告提交：需定期向 MAS 提交独立审计报告，重点评估 AML/CFT（反洗钱和反恐怖融资）合规性。  - O9 N/ }: I9 C7 L5 T
" m: `8 O; Z% \) V& k) u
　　更高的 AML/CFT 要求：包括客户尽职调查（CDD）、交易监控、筛选可疑活动等，需符合 MAS 的 PSN02 通知要求。  7 [$ ?- q" T! s  c) z: a, a
3 ~' v- K' k; j/ }+ A
　　重大安全事件快速上报：发生重大安全事件（如数据泄露、黑客攻击）需在 1 小时内向 MAS 报告（注：此时间要求可能根据具体指引调整，建议参考 MAS 最终通知）。  
( m2 x/ r1 l( W
- N$ Q* t1 K9 p8 J6 y　　现金支付限制：禁止接受或支付超过 20，000 新元（约 15，000 美元）的现金交易，以降低洗钱风险0 M5 s& f8 A# \3 W+ k. i/ o

/ b5 c2 V3 y$ s* N8 @　　如果你已经在以下框架下持牌或被豁免，则无需额外申请 FSMA 下的 DTSP 牌照：9 I  |$ [5 ~2 T: E3 C  N$ p

; T  q0 g0 }! m- V5 w! Q% |4 ]& L* B　　持有《支付服务法》（PSA）牌照
/ w! S1 i7 E7 z, k  _
1 Z5 r, ]3 \) W# R$ l　　被 PSA 豁免6 \6 n0 p1 C4 L, p: T

5 f' v: f- @' D　　持有《证券与期货法》（SFA）或《金融顾问法》（FAA）牌照，或被豁免。
) T: F* M. O' h- n. i/ U% j, Y5 m6 F- U0 h3 {
! _9 G+ Y9 d. M: L3 ^& S) d6 n7 D

# }) {! p; q) H' |& K3 J4 i8 f9 AAiying 行动建议：
' h: u% j2 J1 G6 R1 [% }4 D+ F' J, w& k+ G  [9 D
　　马上自查：找律师确认你的业务是否需要执照，赶紧准备申请或退出计划。. s! d7 l4 {# l5 p9 `
: j% ^8 |% Y/ [' x# ^, L* p
　　花钱合规：升级系统、培训员工，确保 CDD、技术安全、披露都达标。
, L* l0 {3 w- q9 B' e0 V3 e
- p& g+ A* w1 @; j# U0 z* J' p: G　　多沟通：主动联系 MAS，确认时间表和要求，减少猜谜游戏。) i3 v. w5 |: M6 R) x4 J

- |; T+ Q% k5 ]* R　　关注指引：MAS 的后续指引和 FAQs 非常重要，密切关注。
) h9 H8 b/ \% P$ {9 ^* t
4 R% G7 Z1 w) f. R& z7 [. d. ^4 E9 Q4 H* r9 _
作者: rainwang    时间: 2025-6-10 16:10
与我们无关的，看看长点知识而已
作者: 22301    时间: 2025-6-10 16:24
这个也是需要牌照才行的啦。
作者: 朱古力    时间: 2025-6-10 17:49
这么多的优惠是可以注意一下的了
作者: 万家灯火    时间: 2025-6-10 17:53
给建议什么的都是大神，我只是来凑热闹一下而已
作者: leconer    时间: 2025-6-10 17:53
还是必须选有实力的钱包去交易哦。
作者: 星星知我心    时间: 2025-6-10 17:54
游戏最后一段话觉得是有感觉的，但是在我面前就难以实现，毕竟运气太差了。
作者: 知行合一    时间: 2025-6-10 17:54
给建议还是需要沉着冷静的人啊，我也是来学习了
作者: 小希哥    时间: 2025-6-10 17:55
这么的建议我也是要来看看，学习点东西了
作者: drogan    时间: 2025-6-10 17:55
还不错啊，现在我也是用这个钱包
作者: 不洗脸都帅    时间: 2025-6-10 17:56
新人优惠有不？有的话说一声
作者: anzizhong    时间: 2025-6-10 17:57
这个钱包我还真的没有了解到的.
作者: 洋森    时间: 2025-6-10 17:58
这次游戏也确实很好的盈利来的啊
作者: wuzhaoshichao    时间: 2025-6-10 17:59
多点优惠，人气也旺
作者: 林武风    时间: 2025-6-10 18:00
大家都喜欢优惠，大家也喜欢
作者: 想要水果机    时间: 2025-6-10 18:01
这样的建议我都是一律没兴趣了，做别的东西更好
作者: 老衲来了    时间: 2025-6-10 18:02
这个游戏有收获还是最好的结果了呀。
作者: xiaoyi    时间: 2025-6-10 18:02
这个也是能看看朋友推荐的钱包了的！
作者: 赌神归来    时间: 2025-6-10 18:03
建议需要理性的人，不然的话索性不给更好。
作者: 不要脸最大    时间: 2025-6-10 18:04
这个游戏能自己好好掌握，也是很好的。
作者: 南相楚    时间: 2025-6-10 18:04
各种游戏也是值得去看看学习下的啦。
作者: 一路顺风    时间: 2025-6-10 18:07
这个钱包挺好使用，反正吧都是要谨慎安全第一啊！
作者: yumi666    时间: 2025-6-10 18:11
建议还是需要适当的给，否则是急功近利
作者: lvaeyou    时间: 2025-6-10 18:11
玩家是最喜欢优惠这种东西的了
作者: 一帆风顺发    时间: 2025-6-10 18:13
真心喜欢这地方优惠可真不少
作者: 我的花园    时间: 2025-6-10 18:13
钱包这么多，到底选择哪一个确实不容易。
作者: 心随你动    时间: 2025-6-10 18:14
这次游戏能够赚到一天的生活费我也满足了。
作者: 老龙口    时间: 2025-6-10 18:19
是挺好的，也是为数不多能够用的钱包
作者: mxsj2016k    时间: 2025-6-10 18:20
钱包也不需要真么多，有一个就可以的了。
作者: 越前龙马    时间: 2025-6-10 18:22
今次游戏在论坛的运气还是值得肯定的.
作者: hong29    时间: 2025-6-10 18:25
建议什么的与我无关，根本毫无兴趣了
作者: linxiaoshan888    时间: 2025-6-10 18:26
建议不要一股劲全接受，这只会看起来很难看
作者: ouliangzhong    时间: 2025-6-10 18:27
是个良心公司啊，优惠这么多！非常值得参与
作者: 高文胜    时间: 2025-6-10 18:27
有盈利的时候就该离开，全部游戏长玩就是完了
作者: wodezhuanyong    时间: 2025-6-10 18:28
看了这个游戏我感到也是需要游戏起来了的哦。
作者: 小夏Sherry    时间: 2025-6-10 18:33
撇开别的不说，天策优惠满地啊
作者: 护国石柱    时间: 2025-6-10 18:33
钱包一般肯定是会选择能相信的啊
作者: stareshiny    时间: 2025-6-10 18:33
这样一个优惠相信大家也会喜欢的吧
作者: 小梦    时间: 2025-6-10 18:33
这个公司的优惠很给力呀！
作者: 中大奖    时间: 2025-6-10 18:36
意想不到这里还有这么个优惠活动
作者: Lhrlhrgo    时间: 2025-6-10 18:38
每一种游戏的吧也是关注一下了
作者: bishao    时间: 2025-6-10 18:38
好多钱包的觉得的呢，为嘛我都不太清楚的呢！
作者: gkfbuw    时间: 2025-6-10 18:38
有没有像白菜的优惠啊？多搞点，玩家的最爱啊！
作者: 百战    时间: 2025-6-10 18:40
建议的还是瞧人的，不肯定全数都好
作者: 徐子    时间: 2025-6-10 19:09
建议需要沉着冷静的人，要不然的话不如不给更好。
作者: 丁小荷    时间: 2025-6-10 19:19
撇开别的不说，天策优惠满地啊
作者: 强强强123    时间: 2025-6-10 19:51
这次游戏也确实很不错的盈利来的啊
作者: 春娇与小智    时间: 2025-6-10 19:52
好多钱包的感觉的呢，为嘛我都不太清楚的呢！
作者: 不傻不成气候    时间: 2025-6-10 19:55
给建议还是需要沉着冷静的人啊，我也是来旁观了
作者: 大吉大利    时间: 2025-6-10 20:00
这个游戏可以自己好好把握，也是很好的。
作者: 天策-菱玖    时间: 2025-6-10 21:34
不到月新规压顶，数字币服务商要抓紧合规啦！& S0 q3 W3 h0 [
作者: 爱美的女人    时间: 2025-6-10 22:02
要在看一下的啊，是不是会停业
作者: 如梦的生活    时间: 2025-6-11 00:04
会不会停业这个也是不知道的了。
作者: 舞出精彩    时间: 2025-6-11 13:55
停业的话那是可以要先知道
作者: 赚钱小样    时间: 2025-6-13 11:58
这个停业也是没办法的事情。



欢迎光临 优惠论坛 (https://www.tcelue.ws/) Powered by Discuz! X3.1